A&F Strategiedepot Moderat Multi Faktor Plus - R

Strategie

Darüber hinaus fließen Kriterien wie bspw. Bonität, Regionen und Sektoren in die Portfoliokonstruktion ein, bei welcher erfolgversprechende Zielfonds und Wertpapiere ausgewählt werden. Der Teilfonds ist ein global anlegender defensiver Strategiefonds mit einer Gesamt- Vermögensverwaltenden Anlagestrategie. Es wird über einen Konjunkturzyklus hinweg eine Rentabilität angestrebt, die über der Inflationsrate und einem risikofreien Geldmarktzins liegt. Investiert wird breit diversifiziert, unter anderem in passiv geprägte ETFs sowie in aktiv gemanagte Zielfonds, z.B. in Rentenfonds, Mischfonds, Aktienfonds und Absolute Return Fonds. Sollten bestimmte Assetklassen über ETFs nicht anwählbar bzw. aktiv gemanagte Zielfonds Vorteile gegenüber den passiv gemanagten ETFs aufweisen, wird in aktiv gemanagte Zielfonds investiert. Die Investition in Zielfonds kann in den verschiedenen verwendeten Anlageklassen (Multi) erfolgen und soll nach Möglichkeit und Verfügbarkeit neben den normalen Marktrisikoprämien zusätzlich sogenannte Faktorprämien (Faktor) erwirtschaften. Bei der Auswahl der Zielfonds kann das Teilfondsmanagement unter anderem nach Faktoren auswählen. Wichtigste Grundlage für den Mehrwert ist dabei das disziplinierte Festhalten und konsequente, regelmäßige, antizyklische Rebalancing der identifizierten Zielinvestments. Der Teilfonds bildet weder einen Wertpapierindex ab, noch orientiert sich das Fondsmanagement für den Teilfonds an einem festgelegten Vergleichsmaßstab. Das Fondsmanagement entscheidet nach eigenem Ermessen aktiv über die Auswahl der Vermögensgegenstände unter Berücksichtigung der Anlagepolitik. Der Teilfonds berücksichtigt Nachhaltigkeitsrisiken bei den Investitionsentscheidungen gemäß Artikel 6 der Verordnung (EU) 2019/2088 über nachhaltigkeitsbezogene Offenlegungspflichten im Finanzdienstleistungssektor. Mehr als 25% des Vermögens werden in Kapitalbeteiligungen angelegt. Mehr als 25% des Vermögens werden in direkt in Aktien investiert. Mehr als 25% des Vermögens werden in direkt in Zielfonds investiert, der Teilfonds ist daher nicht zielfondsfähig. Weniger als 75% des Netto-Teilfondsvermögens können in verzinsliche Wertpapiere, Geldmarktinstrumente investiert werden.

Ziel

Der Teilfonds strebt als Anlageziel einen möglichst stabilen Wertzuwachs in Euro an. Es wird darauf abgezielt, die Chancen aktiv unter anderem an den Aktien-, Rentenund Rohstoffmärkten zu nutzen und mittelfristig positive Renditen zu erzielen. Der aktive Investmentansatz des Teilfonds basiert auf einer fundamental orientierten Kapitalmarkteinschätzung, bei welcher volkswirtschaftliche Rahmenbedingungen bewertet werden und weitere Auswahlkriterien in die Analyse von Chancen und Risiken einfließen.